Öljyn hinta nousi torstaina noin 7 prosenttia sen jälkeen, kun Yhdysvaltain presidentti Donald Trump ilmoitti Yhdysvaltojen jatkavan iskuja Iraniin, mikä herätti pelkoja öljyntuotannon jatkuvista häiriöistä maailmanlaajuisesti.

Brent-raakaöljyn futuurihinnat nousivat 8,34 dollaria eli 8,2 % 109,50 dollariin tynnyriltä klo 11.39 GMT. Myös Yhdysvaltain West Texas Intermediate -raakaöljyn futuurihinnat nousivat 9,23 dollaria eli 9,2 % 109,35 dollariin tynnyriltä ja saavuttivat korkeimman tasonsa sitten maaliskuun 9. päivän.

Molemmat vertailuarvot ovat matkalla kohti suurimpia päivittäisiä nousujaan kolmeen viikkoon sekä absoluuttisesti että prosentuaalisesti, vaikka ne ovatkin edelleen alle konfliktin aiemmin saavuttaman yli 119 dollarin tynnyrihinnan.

Trump sanoi: ”Iskemme heihin erittäin kovaa seuraavien kahden tai kolmen viikon aikana. Lähetämme heidät takaisin kivikaudelle, jonne heidän kuuluukin.” Hän ei antanut yksityiskohtia toimista, jotka voisivat johtaa Hormuzinsalmen avaamiseen uudelleen.

Priyanka Sachdeva, Phillip Novan välitystoimiston vanhempi markkina-analyytikko, sanoi markkinoiden reagoivan siihen, ettei Trumpin puheessa ollut "selkeää merkkiä tulitauosta tai diplomaattisesta yhteistyöstä". Hän lisäsi, että "jos jännitteet kärjistyvät tai meriliikenteen riskit kasvavat, öljyn hinnat voivat testata uusia ennätystasoja, kun markkinat hinnoittelevat mahdolliset toimitushäiriöt".

Britanniassa neuvotellaan Hormuzinsalmen avaamisesta uudelleen

Samaan aikaan Iso-Britannia isännöi 35 maan virtuaalikokousta keskustellakseen Hormuzinsalmen avaamisvaihtoehdoista, vaikka Yhdysvaltojen ei odoteta osallistuvan kokoukseen.

Qatarin puolustusministeriö kertoi myös, että valtion omistaman QatarEnergyn vuokraama öljytankkeri joutui iranilaisen risteilyohjuksen osuman kohteeksi Qatarin vesillä keskiviikkona.

Jotkut markkinaosapuolet sanoivat lopettaneensa Lähi-idän raakaöljyn Dubain vertailuhintaan perustuvan lastin kaupankäynnin, koska Hormuzinsalmen satamia ei voida käyttää. Tätä hintaa käytetään tyypillisesti noin viidenneksen maailmanlaajuisista öljyvaroista hinnoittelussa.

Samaan aikaan OPEC+ -liittouma, johon kuuluvat öljynviejämaiden järjestö (OPEC) ja sen liittolaiset, keskustelee todennäköisesti öljyntuotannon lisäämisestä uudelleen sunnuntaina lähteiden mukaan. Tällainen toimenpide voisi antaa jäsenvaltioille mahdollisuuden pumpata enemmän öljyä, jos Hormuzinsalmi avataan uudelleen, mutta se ei merkittävästi lisäisi tarjontaa ennen sitä.

Venäjällä Ukrainan iskut satamainfrastruktuuriin, putkistoihin ja jalostamoihin ovat lähteiden mukaan vähentäneet vientikapasiteettia noin miljoonalla barrelilla päivässä eli noin viidenneksellä kokonaiskapasiteetista, mikä saattaa tasoittaa tietä välittömille tuotantoleikkauksille.

Kansainvälisen energiajärjestön johtaja varoitti myös, että toimitushäiriöt alkavat vaikuttaa Euroopan talouteen huhtikuussa, sen jälkeen kun aluetta olivat aiemmin suojanneet ennen sodan puhkeamista tehdyt sopimukset.

Yhdysvaltain dollari nousi jyrkästi torstaina sen jälkeen, kun Yhdysvaltain presidentti Donald Trumpin puhe Iranista romutti toiveet konfliktin nopeasta päättymisestä ja ajoi sijoittajat turvasatamiin öljyn hinnan noustessa ja osakkeiden laskiessa.

Laajasti odotetussa puheessaan Trump lupasi tehdä voimakkaampia iskuja Iraniin seuraavan kahden tai kolmen viikon aikana, antamatta selkeää aikataulua Hormuzinsalmen avaamiselle uudelleen tai sodan lopettamiselle, joka on horjuttanut sijoittajien luottamusta ja aiheuttanut epävakautta maailmanmarkkinoilla.

Sijoittajat siirtyivät nopeasti pois riskialttiimmista omaisuuseristä, kuten osakkeista, Yhdysvaltain dollariin, mikä laski jeniä, euroa ja puntaa.

Dollari-indeksi, joka mittaa Yhdysvaltain valuuttaa suhteessa päävaluuttojen koriin, nousi 0,53 prosenttia 100,09:ään turvasatamakohteiden kysynnän palatessa.

Torstain nousut pyyhkivät pois suurimman osan dollarin kahden edellisen kaupankäyntipäivän tappioista, jotka olivat seuranneet aiempaa optimismia Iranin sodan mahdollisesta lievenemisestä, mikä asetti Yhdysvaltain dollarin raiteille uudelle viikoittaiselle nousulle.

Samaan aikaan osakkeet laskivat ja öljyn hinnat nousivat. Brent-raakaöljyn futuurihinnat nousivat yli 6 % 108 dollariin tynnyriltä Trumpin puheen jälkeen, mikä herätti uudelleen huolta jatkuvista toimitushäiriöistä.

Valuutta-analyytikko Carol Kong Commonwealth Bank of Australiasta sanoi Trumpin kommenttien epäonnistuneen rauhoittamaan markkinoita ja huomautti, että markkinat alkavat ymmärtää, että sota todennäköisesti kärjistyy entisestään ennen kuin se hellittää.

Hän lisäsi, että Yhdysvaltain dollari "voisi nousta tästä eteenpäin lisää kaikkia tärkeimpiä valuuttoja vastaan", kun markkinat tunnustavat maailmantalouden hidastuvan merkittävästi.

Euro laski 0,51 % 1,1531 dollariin, kun taas Englannin punta heikkeni 0,68 % 1,3216 dollariin, molemmat luopuen osasta viimeaikaisia nousujaan.

Australian dollari, jota usein pidetään globaalien kasvuodotusten mittarina, laski myös 0,69 % 0,6881 dollariin.

Samaan aikaan Japanin jeni laski 0,5 % 159,64 jeniin dollaria kohden ja lähestyi siten keskeistä psykologista tasoa 160, jota pidetään kynnysarvona, joka voisi johtaa Japanin viranomaisten interventioon valuuttamarkkinoilla.

Trumpin kommentit nostivat myös Yhdysvaltain valtionlainojen korkoja, kun öljyn hinnan nousu ruokki huolta inflaation kiihtymisestä, mikä mahdollisesti rajoitti korkojen laskumahdollisuuksia.

Tämä tapahtuu ennen perjantaina julkaistavaa Yhdysvaltojen maatalouden ulkopuolista työllisyysraporttia, jossa markkinat odottavat Reutersin ekonomistien kyselyn mukaan 60 000 työpaikan kasvua maaliskuussa.

Capital.comin vanhempi rahoitusmarkkina-analyytikko Kyle Rodda sanoi, että mikä tahansa pettymyslukema voisi järkyttää markkinoita ja vahvistaa varoituksia stagflaatiosta.

Hän lisäsi, että markkinoilla saattaa esiintyä lisää epävakautta ennen pitkää pääsiäisviikonloppua.

Kullan hinta laski torstaina Euroopan kaupankäynnissä yli 4 % nousten aiemmin Aasian kaupankäynnissä saavutetusta kahden viikon huipputasosta ja kohti ensimmäistä tappiotaan viimeisten viiden päivän aikana voittojen kotiuttamisen kiihtyessä ja Yhdysvaltain dollarin laajan vahvistumisen aiheuttaman paineen keskellä suhteessa maailmanlaajuisiin valuuttoihin.

Tämä jyrkkä lasku arvometallissa tapahtuu Yhdysvaltain presidentti Donald Trumpin Iranin sodan tapahtumista antamien kommenttien jälkeen, joissa hän vahvisti Yhdysvaltojen jatkavan sotilasoperaatioita Irania vastaan tulevina viikkoina.

Maailmanlaajuisten öljyn hintojen jälleen noustessa odotukset keskuspankin ohjauskoron nostosta tänä vuonna ovat vahvistuneet. Näiden odotusten uudelleenarvioimiseksi sijoittajat odottavat lisää keskeisiä tietoja Yhdysvaltain työmarkkinoilta.

Hintakatsaus

Kullan hinta tänään: kullan hinta laski 4,3 % 4 554,28 dollariin pörssin avaushinnalta 4 758,10 dollaria saavutettuaan 4 800,38 dollaria, joka on korkein taso sitten 19. maaliskuuta.

Keskiviikon kaupankäynnin yhteydessä kullan hinta nousi 1,9 %, mikä oli neljäs peräkkäinen päivittäinen nousunsa. Tätä tuki heikentynyt Yhdysvaltain dollari sen jälkeen, kun raportit Trumpin pyrkimyksestä irtautua sodasta Iranin kanssa olivat levinneet.

Yhdysvaltain dollari

Dollari-indeksi nousi torstaina 0,65 % ja palasi kahteen edelliseen kauppapäivään pysähtyneeseen nousuun. Tämä heijastaa Yhdysvaltain dollarin laajaa vahvistumista sekä tärkeimpien että pienempien valuuttojen koriin nähden.

Dollarin ostaminen turvasatamakohteena jatkui Yhdysvaltain presidentti Donald Trumpin kansakunnalle pitämän Iranin sodan tapahtumista kertovan puheen jälkeen.

Australian Commonwealth Bankin valuuttastrategi Carol Kong sanoi, etteivät Trumpin kommentit rauhoittaneet markkinoita, ja huomautti, että markkinat alkavat ymmärtää, että sota todennäköisesti kärjistyy ennen kuin se rauhoittuu.

Kong lisäsi, että Yhdysvaltain dollarin odotetaan nousevan edelleen kaikkia tärkeimpiä valuuttoja vastaan, varsinkin kun markkinat ymmärtävät maailmantalouden kokevan huomattavan hidastumisen.

Trumpin puhe

Trump keskittyi useisiin keskeisiin kohtiin Iranin sodan etenemisestä, erityisesti:

• Sotilasoperaatio Irania vastaan jatkuu, kunnes kaikki tavoitteet on saavutettu.

• Suuret sotilasoperaatiot jatkuvat enää kaksi tai kolme viikkoa.

• Iranin energiainfrastruktuuri joutuu iskujen kohteeksi, jos sopimukseen ei päästä.

• Yhdysvallat ei tarvitse Lähi-idän öljyä, ja Yhdysvaltain öljyntuotanto kasvaa pian merkittävästi.

• Yhdysvallat ei tarvitse Hormuzinsalmea, ja salmi avautuu automaattisesti konfliktin päätyttyä.

• Hormuzinsalmen sulkemisesta kärsivien maiden tulisi toimia tämän elintärkeän laivareitin suojelemiseksi.

Maailmanlaajuiset öljyn hinnat

Öljyn maailmanmarkkinahinnat nousivat torstaina keskimäärin 9 %, ja Yhdysvaltain raakaöljyn hinta saavutti korkeimman tasonsa neljään viikkoon. Huoli Persianlahden alueen jatkuvista toimitushäiriöistä Hormuzin sulkemisen vuoksi heräsi uudelleen, erityisesti sen jälkeen, kun Yhdysvallat vetäytyi pyrkimyksistä avata uudelleen tämä tärkeä maailmanlaajuinen energian toimitusreitti.

Yhdysvaltain korot

St. Louisin keskuspankin pääjohtaja Alberto Musalem sanoi, ettei Fedin korkopolitiikkaa ole tällä hetkellä tarpeen muuttaa kasvavien inflaatioriskien keskellä.

Öljyn hinnan nousun jälkeen markkinat laskivat CME Groupin CME FedWatch-työkalun mukaan huhtikuun kokouksessa Yhdysvaltain korkojen muuttumattomana pitämisen hinnoittelua 99 prosentista 95 prosenttiin, kun taas 25 peruspisteen koronnoston todennäköisyys nousi 1 prosentista 5 prosenttiin.

Näiden odotusten uudelleenarvioimiseksi sijoittajat seuraavat tarkasti useita erittäin tärkeitä Yhdysvaltain työmarkkinatietoja.

Viikoittaiset Yhdysvaltain työttömyyskorvaushakemukset ilmoitetaan myöhemmin tänään, ja maaliskuun työllisyysraportti julkaistaan perjantaina.

Kullan näkymät

Riippumaton metallikauppias Tai Wong sanoi kullan hinnan laskevan kahden vahvan päivän jälkeen. Hän huomautti Trumpin puheen olleen aggressiivinen ja viittasi loukkaaviin suunnitelmiin tulevina viikkoina, mikä viittaa siihen, että viime päivinä nähty optimismi on ollut liiallista ja että jonkinasteinen lasku on todennäköisesti odotettavissa ennen pitkää viikonloppua.

SPDR-rahasto

Maailman suurimman kultaan perustuvan pörssinoteeratun rahaston SPDR Gold Trustin omistukset kasvoivat keskiviikkona 3,72 tonnia, mikä on toinen peräkkäinen päivittäinen nousu, ja nostivat kokonaismäärän 1 050,99 tonniin.

Euro heikkeni torstaina Euroopan kaupankäynnissä kansainvälisten valuuttojen koria vastaan nousten viikon huippulukemistaan Yhdysvaltain dollaria vastaan ja lähestyessään ensimmäistä tappiotaan kolmen päivän aikana, kun sijoittajat käänsivät pois riskinotosta ja keskittyivät ostamaan Yhdysvaltain dollaria ensisijaisena turvasatamakohteena Yhdysvaltain presidentti Donald Trumpin Iranin sodan kehitystä koskevan puheen jälkeen.

Euroalueen inflaation ylittäessä Euroopan keskuspankin keskipitkän aikavälin tavoitteen nousevien energian hintojen vuoksi, odotukset ainakin yhdestä koronnostosta tänä vuonna ovat kasvaneet markkinoiden odottaessa lisää keskeisiä taloustietoja Euroopasta.

Hintakatsaus

Euron vaihtokurssi tänään: euro laski noin 0,5 % dollaria vastaan 1,1532 dollariin avaustason 1,1588 dollarista saavutettuaan korkeimmillaan 1,1605 dollaria.

Euro päätti keskiviikon kaupankäyntipäivän 0,3 % nousussa dollaria vastaan, mikä oli toinen peräkkäinen päivittäinen nousunsa ja viikon korkein kurssi 1,1627 dollaria. Optimismi Iranin sodan päättymisestä on kasvanut.

Yhdysvaltain dollari

Dollari-indeksi nousi torstaina 0,5 prosenttia ja palasi kahteen edelliseen kauppapäivään pysähtyneeseen nousuun, mikä heijastaa Yhdysvaltain valuutan uutta vahvistumista kansainvälisiin valuuttoihin nähden.

Dollarin ostaminen turvasatamakohteena jatkui Yhdysvaltain presidentti Donald Trumpin kansakunnalle pitämän Iranin sodan tapahtumista kertovan puheen jälkeen.

Trumpin puhe

Trump keskittyi useisiin keskeisiin kohtiin Iranin sodan etenemisestä, erityisesti:

• Iranin sodan tavoitteet ovat lähes saavutettuja, eikä Teheran enää ole todellinen uhka.

• Energia- ja öljyinfrastruktuuria voidaan kohdella, jos neuvottelut eivät tuota tyydyttäviä tuloksia.

• Suuret sotilasoperaatiot jatkuvat enää kaksi tai kolme viikkoa.

• Yhdysvallat ei tarvitse Lähi-idän öljyä, ja Yhdysvaltain öljyntuotanto kasvaa pian merkittävästi.

• Yhdysvalloilla on runsaat kaasuvarannot.

• Yhdysvallat ei tarvitse Hormuzinsalmea, ja salmi avautuu automaattisesti konfliktin päätyttyä.

• Hormuzinsalmen sulkemisesta kärsivien maiden tulisi toimia etujensa suojelemiseksi.

Mielipiteet ja analyysit

Australian Commonwealth Bankin valuuttastrategi Carol Kong sanoi, etteivät Trumpin kommentit rauhoittaneet markkinoita, ja huomautti, että markkinat alkavat ymmärtää, että sota todennäköisesti kärjistyy ennen kuin se rauhoittuu.

Kong lisäsi, että Yhdysvaltain dollarin odotetaan nousevan edelleen kaikkia tärkeimpiä valuuttoja vastaan, varsinkin kun markkinat ymmärtävät maailmantalouden kokevan huomattavan hidastumisen.

Euroopan korot

EKP:n pääjohtaja Christine Lagarde sanoi viime viikolla, että pankki on valmis nostamaan korkoja, vaikka inflaation odotettu nousu olisikin väliaikaista.

Tiistaina julkaistut tiedot osoittivat, että euroalueen inflaatio ylitti Euroopan keskuspankin tavoitteen ja oli maaliskuussa 2,5 prosenttia energian hintojen noustessa.

Tietojen jälkeen rahamarkkinat nostivat Euroopan keskuspankin huhtikuun kokouksessa toteuttaman 25 peruspisteen koronnoston hinnoittelua 30 prosentista 35 prosenttiin.

Lähteet kertoivat Reutersille, että Euroopan keskuspankki (EKP) aloittaa todennäköisesti korkojen nostojen käsittelyn tämän kuun kokouksessaan.

Näiden odotusten uudelleenarvioimiseksi sijoittajat odottavat euroalueelta lisää taloustietoja inflaatiosta, työttömyydestä ja palkkatasosta.