Öljyn hinta jatkoi jyrkkää laskuaan keskiviikkona ja saavutti alimman tasonsa kahteen viikkoon sen jälkeen, kun pakistanilainen lähde kertoi Yhdysvaltojen ja Iranin lähestyvän alustavaa rauhansopimusta.

Brent-raakaöljyn hinta laski 10,07 dollaria eli 9,2 % 99,80 dollariin tynnyriltä klo 10.42 GMT mennessä, pudoten alle 100 dollarin tason ensimmäistä kertaa sitten 22. huhtikuuta. Myös Yhdysvaltain West Texas Intermediate -raakaöljyn hinta laski 10,79 dollaria eli 10,6 % 91,48 dollariin tynnyriltä.

Molemmat vertailuarvot ovat matkalla kohti suurinta päivittäistä tappiotaan absoluuttisella arvolla kuukauteen pudottuaan jo noin 4 % edellisessä istunnossa.

Välittäjänä toimivan pakistanilaisen lähteen mukaan Yhdysvallat ja Iran ovat lähellä sopimukseen pääsemistä yhden sivun mittaisesta alustavasta yhteisymmärryspöytäkirjasta.

Axios raportoi, että Yhdysvallat odottaa saavansa Iranilta vastauksia useisiin keskeisiin kohtiin 48 tunnin kuluessa ja totesi, että nämä kehityskulut edustavat lähimpänä olevaa pistettä, jonka osapuolet ovat saavuttaneet sopimukselle sodan puhkeamisen jälkeen.

Iran oli aiemmin ilmoittanut hyväksyvänsä vain "oikeudenmukaisen ja kattavan" sopimuksen.

Yhdysvaltain armeija ilmoitti maanantaina tuhonneensa useita pieniä iranilaisia veneitä osana pyrkimyksiään auttaa Hormuzinsalmesta jumissa olevia aluksia poistumaan.

Sodan alkamisesta helmikuussa lähtien salmen läpi pysähtyneen laivaliikenteen aiheuttamat toimitushäiriöt olivat nostaneet öljyn hintaa, ja Brent-raakaöljyn hinta saavutti viime viikolla korkeimmat tasonsa sitten maaliskuun 2022.

Hormuzinsalmen sulkeminen johti myös maailmanlaajuisten öljy- ja polttoainevarastojen laskuun, kun jalostamot pyrkivät kompensoimaan menetettyä tuotantoa.

Markkinalähteet kertoivat tiistaina American Petroleum Instituten tietoihin viitaten, että Yhdysvaltain raakaöljyvarastot laskivat kolmatta peräkkäistä viikkoa, samoin kuin bensiinin ja tisleen varastot.

Lähteiden mukaan raakaöljyvarastot laskivat 8,1 miljoonaa barrelia toukokuun 1. päivänä päättyneellä viikolla, bensiinivarastot 6,1 miljoonaa barrelia ja tislevarastot noin 4,6 miljoonaa barrelia.

Yhdysvaltain energiaministeriön tilastoja käsittelevän yksikön, Energy Information Administrationin, viralliset tiedot julkaistaan myöhemmin tänään.

Yhdysvaltain dollari heikkeni keskiviikkona useimpiin päävaluuttoihin nähden sen jälkeen, kun Yhdysvalloista saadut signaalit viittasivat sopimuksen lähestymiseen Iranin kanssa, kun taas Japanin jeni nousi korkeimmalle tasolleen yli kahteen kuukauteen odotettaessa Tokion uusia virallisia interventioita valuutan tukemiseksi.

Jeni nousi nopeasti jopa 1,8 %, mikä painoi dollarin noin 155 jeniin, alimmalle tasolleen sitten helmikuun 24. päivän. Dollari oli aiemmin vahvistunut laajasti useita valuuttoja vastaan ennen kuin se yhtäkkiä heikkeni jeniä vastaan, mikä herätti spekulaatioita uudesta valuuttamarkkinoiden interventiosta.

Japanin valtiovarainministeri Satsuki Katayama varoitti aiemmin tällä viikolla valuuttamarkkinoiden spekulatiivisista liikkeistä sen jälkeen, kun jenin äkillinen nousu herätti epäilyksiä hallituksen väliintulosta sen tukemiseksi.

Katayama kertoi toimittajille Aasian kehityspankin vuosikokouksen jälkeen Uzbekistanissa: ”Kuten olen toistuvasti todennut, ryhdymme päättäväisiin toimiin spekulatiivisia liikkeitä vastaan viime vuonna Japanin ja Yhdysvaltojen välillä allekirjoitetun julkilausuman mukaisesti.”

Japanin valtiovarainministeriö ei antanut välitöntä kommenttia asiasta paikallisen pyhäpäivän vuoksi.

Analyytikot uskovat, että osa jenin laskun pysäyttämisen vaikeudesta johtuu Japanin vaikutusmahdollisuuksien ulkopuolella olevista tekijöistä, kuten Yhdysvaltain valtionlainojen korkojen noususta ja öljyn hinnan noususta, jotka tukevat dollarin vahvuutta.

Tässä yhteydessä CIBC Capital Marketsin G10-valuutastrategian johtaja Jeremy Stretch sanoi, että dollarin heikentäminen jeniä vastaan on edelleen vaikeaa, kun öljyn hinnat pysyvät korkeina ja Yhdysvaltain 10-vuotisten valtionlainojen tuotot pysyvät lähellä 4,4 prosenttia.

Hän lisäsi: ”Jenin arvon nostaminen on äärimmäisen vaikeaa, jos öljyn hinnat pysyvät korkeina tai Yhdysvaltain valtionlainojen tuotot korkeina. Dollarin laskua kohti 156,5:tä näissä olosuhteissa pidetään kuitenkin suhteellisena onnistumisena.”

Useimmat muut päävaluutat nousivat myös dollarin heikkouden ansiosta sen jälkeen, kun Yhdysvaltain presidentti Donald Trump ilmoitti Hormuzinsalmen läpi kulkevan laivojen saattooperaation väliaikaisesta keskeyttämisestä, mikä viittaa edistymiseen kohti kattavaa sopimusta Iranin kanssa.

Tämä tapahtui sen jälkeen, kun Yhdysvaltain ulkoministeri Marco Rubio vahvisti Yhdysvaltojen saavuttaneen tavoitteensa Iranin vastaisessa sotilaallisessa kampanjassa.

Samaan aikaan öljyn hinnat laskivat keskiviikkona Brent-raakaöljyn hinnan laskiessa yli 2,5 prosenttia noin 106 dollariin tynnyriltä.

Euro nousi 0,4 prosenttia 1,1735 dollariin, kun taas Englannin punta vahvistui saman verran 1,3598 dollariin.

Australian dollari nousi lähes neljän vuoden korkeimmalle tasolleen nousten 0,8 prosenttia 0,724 dollariin sen jälkeen, kun Australian keskuspankki nosti korkoja kolmannen kerran tänä vuonna.

Markkinat odottavat nyt Yhdysvaltojen maatalouden ulkopuolisten palkkatietojen julkaisua myöhemmin tällä viikolla, mikä testaa Yhdysvaltain talouden vahvuutta ja sitä, pakottaako se keskuspankin pitämään korot ennallaan vai voiko työmarkkinoiden hidastuminen vahvistaa korkojen laskujen mahdollisuuksia.

Kullan hinta nousi keskiviikkona Euroopan markkinoilla yli 3 %. Nousu jatkui toista päivää peräkkäin ja hinta saavutti korkeimman tasonsa lähes kahteen viikkoon. Tätä tukivat Yhdysvaltain dollarin laaja lasku valuuttamarkkinoilla ja öljyn maailmanmarkkinoiden jyrkkä lasku Yhdysvaltojen ja Iranin lähestyessä rauhansopimusta, joka lopettaisi pysyvästi Lähi-idän sodan.

Koska odotukset keskuspankin (Fed) korkojen laskuista tulevana aikana kasvavat, sijoittajat odottavat innolla tärkeimpien Yhdysvaltain työmarkkinoiden tilasta julkaistavia tietoja.

Hintakatsaus

Kullan hinta tänään: Kullan hinta nousi 3,3 % avaushinnasta 4 556,70 dollaria ja oli 4 708,60 dollaria, mikä on korkein taso lähes kahteen viikkoon. Alin taso oli 4 546,40 dollaria.

Tiistaina kullan hinta nousi 0,75 prosenttia, mikä oli ensimmäinen nousu kolmeen päivään. Nousu johtui Yhdysvaltojen ja Iranin välisten sotilaallisten jännitteiden helpottumisesta Hormuzinsalmessa.

Yhdysvaltain dollari

Dollari-indeksi laski keskiviikkona 0,7 prosenttia ja on matkalla kohti ensimmäistä tappiotaan neljään viimeiseen kaupankäyntipäivään. Tämä heijastaa Yhdysvaltain dollarin laajaa laskua suhteessa kansainvälisiin valuuttoihin.

Kuten hyvin tiedetään, Yhdysvaltain valuutan lasku tekee Yhdysvaltain dollareissa hinnoitellut kultaharkot houkuttelevammiksi muita valuuttoja omistaville ostajille.

Riskinottohalukkuus parani maailmanmarkkinoilla, ja Yhdysvaltain dollarin ostot parhaaksi sijoitusvaihtoehdoksi hidastuivat Yhdysvaltojen ja Iranin välisen rauhansopimuksen toiveiden kasvaessa.

Positiivista kehitystä

Merkittävänä edistysaskeleena Yhdysvaltain presidentti Donald Trump ilmoitti Yhdysvaltojen ja Iranin päässeen sopimukseen "Project Freedom" -alusten liikkumisen keskeyttämisestä Hormuzinsalmen läpi niin kauan kuin saarto pysyy täysin voimassa. Tämä osoittaa, että tämä päätös tulee osana merkittävää edistystä kohti kattavaa sopimusta osapuolten välillä.

Trump selitti, että keskeytys tapahtui vastauksena Pakistanin ja useiden muiden maiden pyyntöön ja vahvisti, että kyseessä on väliaikainen toimenpide, jonka tarkoituksena on antaa aikaa neuvottelujen loppuun saattamiseen ja odotetun sopimuksen allekirjoittamiseen.

Samassa yhteydessä Yhdysvaltain ulkoministeri Marco Rubio totesi, että "Salty Rage" -operaatio on päättynyt ja että prioriteettina on nyt Hormuzinsalmen avaaminen uudelleen.

Maailmanlaajuiset öljyn hinnat

Öljyn maailmanmarkkinahinta laski keskiviikkona yli 7 prosenttia, syventäen laskuaan toisena peräkkäisenä päivänä ja saavuttaen alimman tasonsa kahteen viikkoon. Arabianlahden alueen energiatoimitusten häiriöiden pelot ovat hellittäneet ja Hormuzinsalmen avaamisen mahdollisuudet öljytankkereille ovat kasvaneet.

Ei ole epäilystäkään siitä, että öljyn maailmanmarkkinoiden hinnan lasku vähentää huolta kiihtyvästä inflaatiosta, mikä tukee joidenkin globaalien keskuspankkien suuntausta laskea korkoja tämän vuoden jälkipuoliskolla.

Yhdysvaltain korot

Öljyn hinnan laskiessa ja CME Groupin FedWatch-työkalun mukaan: todennäköisyys sille, että Yhdysvaltain korot pysyvät muuttumattomina kesäkuun kokouksessa, laski 97 prosentista 94 prosenttiin, kun taas todennäköisyys sille, että korkoja lasketaan 25 peruspisteellä, nousi 3 prosentista 6 prosenttiin.

Näiden todennäköisyyksien uudelleenhinnoittelua varten kauppiaat seuraavat tarkasti Yhdysvaltojen työmarkkinoilta julkaistavia erittäin tärkeitä tietoja.

Myöhemmin tänään julkaistaan Yhdysvaltain yksityisen sektorin työllisyystilastot toukokuulta, viikoittaiset työttömyyskorvaushakemukset julkaistaan huomenna torstaina ja toukokuun työllisyysraportti julkaistaan perjantaina.

Kullan tuottonäkymät

Kelvin Wong, OANDAn Aasian ja Tyynenmeren alueen markkina-analyytikko, sanoi: Kullan hinta nousi dollarin ja öljyn heikkenemisen myötä geopoliittisten riskipreemioiden laskun vuoksi sen jälkeen, kun Yhdysvallat vahvisti hauraan tulitauon jatkumisen Iranin kanssa tämän viikon alussa nähdyistä yhteenotoista huolimatta.

Wong lisäsi: Jos osapuolten välillä ilmenee merkkejä jännitteiden kärjistymisestä, kullan hinta tulee osoittamaan voittoa tavoittelevia toimia tai lyhytaikaisia keinottelijoita, jotka myyvät pois pitkiä kultapositioitaan.

SPDR-rahasto

Maailman suurimman kultaan perustuvan pörssinoteeratun rahaston SPDR Gold Trustin kultavarannot laskivat tiistaina noin 1,72 tonnia, jolloin kokonaismäärä laski 1 034,05 tonniin, mikä on alin taso sitten 15. lokakuuta 2025.

Euro nousi keskiviikkona Euroopan markkinoilla kansainvälisiä valuuttoja vastaan ja jatkoi nousuaan Yhdysvaltain dollaria vastaan toista päivää peräkkäin. Tämä johtui Yhdysvaltain valuutan ostojen hidastumisesta turvasatamana ja parantuvasta riskinottohalukkuudesta Yhdysvaltojen ja Iranin välisen rauhansopimuksen toiveiden kasvaessa.

Euroopan korkojen nousun todennäköisyyden hinnoittelun ollessa korkealla tänä vuonna kauppiaat odottavat lisää talousdataa euroalueelta voidakseen arvioida uudelleen Euroopan keskuspankin mahdollisuuksia normalisoida rahapolitiikkaa kesäkuussa.

Hintakatsaus

Euron vaihtokurssi tänään: Euro nousi dollaria vastaan noin 0,4 % 1,1736 dollariin avaushinnasta 1,1692 dollaria ja kävi alimmillaan 1,1689 dollarissa.

Euro päätti tiistain kaupankäynnin alle 0,1 prosentin nousussa dollaria vastaan, mikä oli ensimmäinen vahvistumisensa kolmeen päivään Yhdysvaltojen ja Iranin välisten sotilaallisten jännitteiden helpottua Hormuzinsalmessa.

Yhdysvaltain dollari

Dollari-indeksi laski keskiviikkona 0,5 prosenttia ja on matkalla kohti ensimmäistä tappiotaan neljään viimeiseen kaupankäyntipäivään. Tämä heijastaa Yhdysvaltain valuutan heikkenemistä suhteessa tärkeimpien ja toissijaisten valuuttojen koriin.

Riskinottohalukkuus parani maailmanmarkkinoilla, ja Yhdysvaltain dollarin ostot parhaaksi sijoitusvaihtoehdoksi hidastuivat Yhdysvaltojen ja Iranin välisen rauhansopimuksen toiveiden kasvaessa.

Merkittävänä edistysaskeleena Yhdysvaltain presidentti Donald Trump ilmoitti Yhdysvaltojen ja Iranin päässeen sopimukseen "Project Freedom" -alusten liikkumisen keskeyttämisestä Hormuzinsalmen läpi niin kauan kuin saarto pysyy täysin voimassa. Tämä osoittaa, että tämä päätös tulee osana merkittävää edistystä kohti kattavaa sopimusta osapuolten välillä.

Trump selitti, että keskeytys tapahtui vastauksena Pakistanin ja useiden muiden maiden pyyntöön ja vahvisti, että kyseessä on väliaikainen toimenpide, jonka tarkoituksena on antaa aikaa neuvottelujen loppuun saattamiseen ja odotetun sopimuksen allekirjoittamiseen.

Samassa yhteydessä Yhdysvaltain ulkoministeri Marco Rubio totesi, että "Salty Rage" -operaatio on päättynyt ja että prioriteettina on nyt Hormuzinsalmen avaaminen uudelleen.

Maailmanlaajuiset öljyn hinnat

Öljyn maailmanmarkkinahinta laski keskiviikkona yli 2,5 prosenttia, jatkaen laskuaan toisena peräkkäisenä päivänä ja siirtyen pois useiden viikkojen korkeimmista tasoistaan. Huoli Arabianlahden alueen energiatoimitusten häiriöistä ja Hormuzinsalmen avaamisen öljytankkereille lisääntyvien mahdollisuuksien vuoksi.

Ei ole epäilystäkään siitä, että laskevat maailmanlaajuiset öljyn hinnat vähentävät huolta kiihtyvästä inflaatiosta, mikä tukee kansainvälisiä keskuspankkeja pitämään rahapolitiikan välineet muuttumattomina pitkään tänä vuonna.

Euroopan korot

Maailmanlaajuisten öljynhintojen laskiessa rahamarkkinoilla arvioitiin Euroopan keskuspankin korkojen 25 peruspisteen noston todennäköisyyttä kesäkuussa 55 prosentista 45 prosenttiin.

Yllä mainittujen todennäköisyyksien uudelleenhinnoittelua varten sijoittajat odottavat euroalueen taloustietojen julkaisua inflaatiosta, työttömyydestä ja palkkatasosta.